財(cái)務(wù)的分析報(bào)告(關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告)

財(cái)務(wù)的分析報(bào)告

財(cái)務(wù)的分析報(bào)告

提升財(cái)務(wù)工作的水平是目前財(cái)務(wù)信息使用者的共同愿望;下面要為大家分享的就是財(cái)務(wù)的分析報(bào)告，希望你會(huì)喜歡！

財(cái)務(wù)的分析報(bào)告1

財(cái)務(wù)報(bào)表的分析首先要知道會(huì)計(jì)做賬的原理，會(huì)計(jì)的原理就是將收入和支出按不同種類(lèi)分類(lèi)，比如：收入分主營(yíng)業(yè)務(wù)收入、投資收益、其他業(yè)務(wù)收入，支出有費(fèi)用支出、主營(yíng)業(yè)務(wù)支出、其他業(yè)務(wù)支出，會(huì)計(jì)按照業(yè)務(wù)性質(zhì)，依照權(quán)責(zé)發(fā)生制原理，對(duì)各種收入費(fèi)用分門(mén)別類(lèi)，有利于最后核算。期末編制會(huì)計(jì)報(bào)表是進(jìn)一步將相似相類(lèi)的科目歸類(lèi)為同一個(gè)項(xiàng)目上，這樣對(duì)于分析報(bào)表來(lái)說(shuō)，就是編制的逆過(guò)程，不斷從報(bào)表的各項(xiàng)信息中分析各明細(xì)帳戶(hù)的收支狀況。

財(cái)務(wù)報(bào)表的分析比率分析法是比較常用的，比率的計(jì)算有一個(gè)基本的原則：分母選擇一項(xiàng)性質(zhì)單一的項(xiàng)目，分子選擇內(nèi)涵不同的項(xiàng)目，通過(guò)比率將復(fù)雜的大額數(shù)字簡(jiǎn)單化，可比化。比較的范圍有同時(shí)期不同項(xiàng)目的比較、不同時(shí)期同一項(xiàng)目的比較、不同行業(yè)的比較、同行業(yè)不同營(yíng)銷(xiāo)運(yùn)作模式的比較。

財(cái)務(wù)報(bào)表的分析主要目的是看盈利的多少及真實(shí)性。盈利的比較主要在如下幾個(gè)方面：1、收入情況，2、支出情況、3、收入與支出的比較。一般企業(yè)的收入分為：主營(yíng)業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入與投資收益。主營(yíng)業(yè)務(wù)收入正常占收入的較大份額，投資收益與其他業(yè)務(wù)收入是容易有關(guān)聯(lián)交易、制造利潤(rùn)的嫌疑，關(guān)聯(lián)交易可能會(huì)以不公允的交易來(lái)轉(zhuǎn)移利潤(rùn)，這些詳細(xì)的情況需要通過(guò)各明細(xì)科目及報(bào)表附注加以甄別。就支出項(xiàng)目而言，主營(yíng)業(yè)務(wù)支出的大小通常與主營(yíng)業(yè)務(wù)相關(guān)，當(dāng)支出與收入的比例與同行業(yè)的比率不同時(shí)，如果不是運(yùn)營(yíng)營(yíng)銷(xiāo)狀況的差異，就一定要查看明細(xì)帳戶(hù)。收支比率同時(shí)也要與以往的收支比率比較。費(fèi)用的核算數(shù)目較大者要檢查明細(xì)帳戶(hù)。同樣其他業(yè)務(wù)支出與其他業(yè)務(wù)收入是要甄別的。

關(guān)聯(lián)方交易中公允是主要的考察點(diǎn)。

財(cái)務(wù)的分析報(bào)告2

《上市公司財(cái)務(wù)分析》課程是財(cái)務(wù)報(bào)表分析的理論概括和時(shí)間總結(jié)，它是建立在會(huì)計(jì)，財(cái)務(wù)管理等相關(guān)學(xué)科基礎(chǔ)上的一門(mén)理論性和應(yīng)用性相結(jié)合的課程。是以企業(yè)編制的財(cái)務(wù)報(bào)表及相關(guān)資料為基本依據(jù)，運(yùn)用一定的分析方法和技術(shù)，對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果進(jìn)行評(píng)價(jià)，為企業(yè)未來(lái)的決策、規(guī)劃和控制提供財(cái)務(wù)信息的方法。

財(cái)務(wù)分析在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作中，具有重要的作用。通過(guò)財(cái)務(wù)分析，可以評(píng)價(jià)企業(yè)一定時(shí)期的財(cái)務(wù)狀況及經(jīng)營(yíng)成果，揭示生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中存在的問(wèn)題，總結(jié)財(cái)務(wù)管理工作的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，為企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)決策和財(cái)務(wù)決策提供重要的依據(jù);可以為投資者、債權(quán)人和其他有關(guān)部門(mén)提供系統(tǒng)、完整的財(cái)務(wù)分析資料，便于他們深入了解企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況、經(jīng)營(yíng)成果和現(xiàn)金流量情況，為他們作出經(jīng)濟(jì)決策提供依據(jù);可以檢查企業(yè)內(nèi)部各職能部門(mén)和單位完成財(cái)務(wù)計(jì)劃指標(biāo)的情況，考核各部門(mén)、單位的工作業(yè)績(jī)，以便揭示管理中存在的問(wèn)題，總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，提高管理水平。

就學(xué)習(xí)這門(mén)課程而言，我認(rèn)為學(xué)好的方法有如下幾點(diǎn)：

　　一、明確目的.，把握方向。

分析財(cái)務(wù)報(bào)表之前首先要明確分析的目的是什么，針對(duì)不同的目的選擇不同的衡量標(biāo)準(zhǔn)，從而形成評(píng)價(jià)結(jié)論。例如：要基于剩余收益增長(zhǎng)的價(jià)值分析剩余收益對(duì)公司價(jià)值增長(zhǎng)的貢獻(xiàn)，判斷公司是否有增值能力，是否是一個(gè)能夠增加股東剩余收益的增長(zhǎng)型公司，為股東評(píng)價(jià)公司業(yè)績(jī)和潛在投資者衡量公司增值能力提供依據(jù)。

二、夯實(shí)基礎(chǔ)，熟練技巧

在明確計(jì)算方向后，第二步便是要挑出合適的計(jì)算公式或方法，來(lái)得出結(jié)論。財(cái)務(wù)報(bào)表分析課程最常用的方法是比較法，橫向比較和縱向比較是最基礎(chǔ)的也是最有效的，而比較的內(nèi)容除了金額數(shù)量上的絕對(duì)值之外，最常見(jiàn)的是比率分析，這就要求學(xué)生必須具備扎實(shí)的基本功，對(duì)財(cái)務(wù)比率原理和計(jì)算方法爛熟于心。

　　三、 豐富知識(shí)，開(kāi)拓思維

這里所指的豐富知識(shí)不僅指財(cái)務(wù)知識(shí)，也包括了審計(jì)、金融、法律等其他方面知識(shí)。經(jīng)濟(jì)交易的復(fù)雜性和多樣性對(duì)會(huì)計(jì)從業(yè)人員，提出了更高的要求——需要涉獵各方面知識(shí)，將微觀知識(shí)與宏觀經(jīng)濟(jì)相結(jié)合。這一點(diǎn)反映在財(cái)務(wù)報(bào)表分析中也是很重要的。

四、 聯(lián)系實(shí)際、關(guān)注實(shí)事

證監(jiān)會(huì)要求上市公司每年在4月15日之前披露會(huì)計(jì)年報(bào)，每一張會(huì)計(jì)年報(bào)背后披露的都是一家公司在過(guò)去一年或幾年間的經(jīng)營(yíng)情況，是經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和現(xiàn)實(shí)財(cái)務(wù)狀況的反映，因此分析財(cái)務(wù)報(bào)表切不能脫離實(shí)際。

五、 培養(yǎng)良好專(zhuān)業(yè)素質(zhì)和商業(yè)倫理素養(yǎng)

在分析財(cái)務(wù)報(bào)表中，我們不能僅局限在業(yè)務(wù)能力的培養(yǎng)，還需要重點(diǎn)關(guān)注商業(yè)倫理和職業(yè)道德。

由于審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的客觀存在性和審計(jì)過(guò)程中人為因素，財(cái)務(wù)報(bào)表所反映的不一定就是完全正確的，這要求我們?cè)诜治鲐?cái)務(wù)報(bào)表時(shí)要有職業(yè)敏感度和職業(yè)道德。

通過(guò)以上分析，我個(gè)人認(rèn)為，財(cái)務(wù)報(bào)表學(xué)習(xí)這門(mén)課程在會(huì)計(jì)專(zhuān)業(yè)里是一門(mén)集大成的課程，它對(duì)學(xué)生綜合素質(zhì)提出了很高要求。它是對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)知識(shí)的整合，其反映出的會(huì)計(jì)思想和會(huì)計(jì)方法是對(duì)學(xué)生專(zhuān)業(yè)知識(shí)的綜合反映和全面檢驗(yàn)。因此，學(xué)習(xí)這門(mén)課學(xué)習(xí)的不僅是基本方法和常規(guī)技巧，更重要的是學(xué)習(xí)其滲透出來(lái)的會(huì)計(jì)理念和職業(yè)技能，是從課本到實(shí)際的有效跳板。

關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告

關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告

財(cái)務(wù)的工作就是跟錢(qián)打交道，下面要為大家分享的就是關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告，希望你會(huì)喜歡！

關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告一

我國(guó)上市公司每年定期對(duì)外披露的財(cái)務(wù)報(bào)告信息主要為上市公司的三大財(cái)務(wù)報(bào)表:資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)及利潤(rùn)分配表、現(xiàn)金流量表。由于專(zhuān)業(yè)性較強(qiáng),常使普通投資者感覺(jué)無(wú)從下手。

開(kāi)辟本欄目,主要是為投資者介紹解讀三大報(bào)表的方法,以及它與財(cái)務(wù)指標(biāo)的搭配使用,從而有助于分析企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成果、盈利能力、償債能力、成長(zhǎng)潛力等。

資產(chǎn)是指過(guò)去的交易、事項(xiàng)形成并由企業(yè)擁有或者控制的資源,該資源預(yù)期會(huì)給企業(yè)帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益。資產(chǎn)包括流動(dòng)資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)。

在流動(dòng)資產(chǎn)分析中,投資者可以把流動(dòng)資產(chǎn)的項(xiàng)目大致分為四類(lèi):貨幣性資產(chǎn),短期投資類(lèi)資產(chǎn),應(yīng)收帳款、應(yīng)收票據(jù)、其他應(yīng)收款等信用資產(chǎn),存貨資產(chǎn)。將上述資產(chǎn)項(xiàng)目的增減幅度與流動(dòng)資產(chǎn)總額的增減幅度作出比較分析,從而反映企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)增減幅度的原因。比如:企業(yè)中的貨幣資產(chǎn)(或短期投資類(lèi)資產(chǎn))的增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng),說(shuō)明企業(yè)應(yīng)付市場(chǎng)變化的能力將增強(qiáng);企業(yè)中的信用資產(chǎn)增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)幅度,說(shuō)明企業(yè)的貨款回收不夠理想,企業(yè)受第三者的制約增強(qiáng),企業(yè)應(yīng)該加強(qiáng)貨款的回收工作;存貨資產(chǎn)的增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)幅度,說(shuō)明企業(yè)存貨增長(zhǎng)占用資金過(guò)多,市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)將增大,企業(yè)應(yīng)加強(qiáng)存貨管理和銷(xiāo)售工作。如果企業(yè)中的貨幣資產(chǎn)(或短期投資類(lèi)資產(chǎn))的增長(zhǎng)幅度大于流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng),存貨資產(chǎn)的幅度小于0,流動(dòng)資產(chǎn)的增長(zhǎng)幅度接近其他指標(biāo),說(shuō)明企業(yè)的支付能力增強(qiáng),應(yīng)付市場(chǎng)的變化能力增強(qiáng),企業(yè)加快市場(chǎng)回收工作,增加現(xiàn)金回籠,流動(dòng)資產(chǎn)的結(jié)構(gòu)有很大改善。

通過(guò)企業(yè)資產(chǎn)相關(guān)項(xiàng)目的數(shù)據(jù),投資者可以看到企業(yè)當(dāng)年流動(dòng)資產(chǎn)下降幅度為23.99%,貨幣資產(chǎn)的下降幅度為79%,大于流動(dòng)資產(chǎn)的下降幅度,說(shuō)明企業(yè)應(yīng)付市場(chǎng)變化的能力將變?nèi)?而企業(yè)存貨資產(chǎn)的下降幅度為36%,大于流動(dòng)資產(chǎn)的下降幅度,說(shuō)明企業(yè)存貨占用資金的比重降低,企業(yè)在當(dāng)年加快了商品的銷(xiāo)售工作;但是企業(yè)當(dāng)年的信用資產(chǎn)增加幅度大于0,說(shuō)明企業(yè)信用資產(chǎn)的規(guī)模增長(zhǎng),雖然企業(yè)加快了銷(xiāo)售,但貨款回收不夠理想,這便增加了壞帳損失的可能性,企業(yè)應(yīng)該在加速銷(xiāo)售的同時(shí)加強(qiáng)貨款的回收工作。通過(guò)上述的簡(jiǎn)單搭配綜合分析,投資者便可以對(duì)企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)狀況有了一個(gè)簡(jiǎn)單清晰的認(rèn)識(shí)。

如果企業(yè)當(dāng)年的資產(chǎn)變化主要是由于固定資產(chǎn)或者長(zhǎng)期投資、無(wú)形資產(chǎn)、其他資產(chǎn)的變動(dòng)而引起,說(shuō)明企業(yè)將資金的重點(diǎn)向固定資產(chǎn)、長(zhǎng)期投資、無(wú)形資產(chǎn)及其他資產(chǎn)方向轉(zhuǎn)移。投資者應(yīng)該隨時(shí)注意企業(yè)的生產(chǎn)規(guī)模、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的變化,這種變化不但決定了企業(yè)的收益能力和發(fā)展?jié)摿?也決定了企業(yè)的.生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)形式。因此,建議投資者進(jìn)行動(dòng)態(tài)跟蹤與研究。

由于瀏覽與分析是一復(fù)雜的計(jì)算和比較分析過(guò)程,投資者可以借助上市公司分析系統(tǒng)工具,通過(guò)計(jì)算機(jī)進(jìn)行綜合處理,使上述功能得以順利實(shí)現(xiàn),從而提高分析的效率和準(zhǔn)確性。

企業(yè)負(fù)債是指過(guò)去的交易、事項(xiàng)形成的現(xiàn)時(shí)義務(wù),履行該義務(wù)預(yù)期會(huì)導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)利益流出該企業(yè)。其特點(diǎn)為:企業(yè)必須償還,在償還本金時(shí),還要支付一定數(shù)量的利息。在財(cái)務(wù)報(bào)表中一般將其分為流動(dòng)負(fù)債和長(zhǎng)期負(fù)債。所有者權(quán)益是指所有者在企業(yè)資產(chǎn)中享有的經(jīng)濟(jì)利益。

關(guān)于財(cái)務(wù)的分析報(bào)告二

　　(一)常見(jiàn)盈利能力評(píng)價(jià)指標(biāo)的改進(jìn)

1.凈資產(chǎn)收益率。凈資產(chǎn)收益率常見(jiàn)的計(jì)算公式有兩種形式，一種分母是年末凈資產(chǎn)，如：中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的A股公司的年報(bào)和中報(bào)披露的凈資產(chǎn)收益率，就是這種形式;另一種分母是年初凈資產(chǎn)和年末凈資產(chǎn)的平均值，如：1999的年財(cái)政部等四部委頒布的企業(yè)效績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的凈資產(chǎn)收益率，就是這種形式。這兩種形式的分子都是當(dāng)年的凈利潤(rùn)。由于凈資產(chǎn)收益率的分子是當(dāng)年的凈利潤(rùn)，所以，分母用年初和年未凈資產(chǎn)的平均值，同分子的當(dāng)年利潤(rùn)進(jìn)行比較更為合理，即用后一種形式的計(jì)算公式更為合理。

在利潤(rùn)分配中，現(xiàn)金股利影響年未凈資產(chǎn)，從而影響凈資產(chǎn)收益率，而股票股利由于不影響年末凈資產(chǎn)，因此也就不影響凈資產(chǎn)收益率。作為評(píng)價(jià)企業(yè)當(dāng)年收益的指標(biāo)，不應(yīng)由于分配方案不同，計(jì)算值也不同。因此，把分母的年末凈資產(chǎn)進(jìn)一步改進(jìn)為利潤(rùn)分配前的年未凈資產(chǎn)，就更趨合理，改進(jìn)后的公式為：(略)

2.總資產(chǎn)報(bào)酬率?？傎Y產(chǎn)報(bào)酬率的一般意義是指企業(yè)一定時(shí)期內(nèi)獲得報(bào)酬;總額與平均資產(chǎn)總額的比率，表示企業(yè)包括負(fù)債和所有者權(quán)益在內(nèi)的全部資產(chǎn)總體的獲利能力，計(jì)算公式為：(略)

企業(yè)總資產(chǎn)中的負(fù)債由債權(quán)人提供，債權(quán)人從企業(yè)(即債務(wù)人)獲得利息收入，這筆利息收入相對(duì)應(yīng)的是企業(yè)(即債務(wù)人)的利息支出;企業(yè)總資產(chǎn)中的凈資產(chǎn)(即所有者權(quán)益)是股東的投資，股東從企業(yè)獲得分紅，該分紅相對(duì)應(yīng)的足企業(yè)的凈利潤(rùn)，即稅后利潤(rùn)，并不是利潤(rùn)總額。

考慮到其計(jì)算指標(biāo)的會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)是以應(yīng)計(jì)制原則確認(rèn)的，總資產(chǎn)報(bào)酬率并非一種收現(xiàn)的報(bào)酬，而作為債權(quán)人和股東，往往更注重現(xiàn)金回報(bào)的情況，也可以把計(jì)算公式的分子再作改進(jìn)，其計(jì)算公式為：(略)

3、成本費(fèi)用利潤(rùn)率。成本費(fèi)用利潤(rùn)率是企業(yè)一定時(shí)期的利潤(rùn)總額同企業(yè)成本費(fèi)用總額的比率，該指標(biāo)意在通過(guò)企業(yè)收益與支出的比較，評(píng)價(jià)企業(yè)為取得收益所付出的代價(jià)，從耗費(fèi)角度評(píng)價(jià)企業(yè)收益狀況，以利于促進(jìn)企業(yè)加強(qiáng)內(nèi)部管理，節(jié)約支出，提高經(jīng)營(yíng)效益。我們知道，利潤(rùn)總額包括了補(bǔ)貼收入、營(yíng)業(yè)外收支凈額等與成本費(fèi)用不匹配的成本費(fèi)用支出，因此，將成本費(fèi)用利潤(rùn)率計(jì)算公式的分子，改為營(yíng)業(yè)利潤(rùn)更為合理，按此思路改進(jìn)的計(jì)算公式為：

成本費(fèi)用利潤(rùn)率一營(yíng)業(yè)利潤(rùn)÷成本費(fèi)用

　　(二)常見(jiàn)盈利能力評(píng)價(jià)指標(biāo)的完善

在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，企業(yè)現(xiàn)金流量在很大程度上決定著企業(yè)的生存和發(fā)展的能力，從而在很大程度上決定著企業(yè)的盈利能力。這是因?yàn)槿羝髽I(yè)的現(xiàn)金流量不足，現(xiàn)金周轉(zhuǎn)不暢，現(xiàn)金調(diào)配不靈，將會(huì)影響企業(yè)的生成和發(fā)展，進(jìn)而影響企業(yè)的盈利能力。

常見(jiàn)的盈利能力評(píng)價(jià)指標(biāo)，基本上都是以權(quán)責(zé)發(fā)生制為基礎(chǔ)的會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)進(jìn)行計(jì)算，給出評(píng)價(jià)的，如凈資產(chǎn)收益率、總資產(chǎn)報(bào)酬率和成本費(fèi)用利潤(rùn)率等指標(biāo)，它們不能反映企業(yè)伴隨有現(xiàn)金流入的盈利狀況，存在著只能評(píng)價(jià)企業(yè)盈利能力的“數(shù)”量，不能評(píng)價(jià)企業(yè)盈利能力的“質(zhì)”量的缺陷和不足。

在我國(guó)企業(yè)的實(shí)踐中，現(xiàn)金流入滯后于盈利確認(rèn)的現(xiàn)象較為普遍、嚴(yán)重。筆者曾選擇1998年年報(bào)和1999年中報(bào)兩期A股公司會(huì)計(jì)報(bào)告為樣本進(jìn)行實(shí)證分析，現(xiàn)金流入滯后盈利確認(rèn)的約占樣本總量的67%，約有一半的公司滯后量超過(guò)盈利量確認(rèn)的三分之一。因此，在進(jìn)行企業(yè)盈利能力評(píng)價(jià)和分析時(shí)，補(bǔ)充和增加評(píng)價(jià)企業(yè)伴隨有現(xiàn)金流入的盈利能力指標(biāo)進(jìn)行評(píng)價(jià)，顯得十分必要。以下提供一些這方面的指標(biāo)供參考選用。

1.經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量對(duì)銷(xiāo)售收入的比率。經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量對(duì)銷(xiāo)售收入的比率，表示每一元主營(yíng)業(yè)務(wù)收入能形成的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流入，反映企業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)的收現(xiàn)能力。

公式是：

經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量對(duì)銷(xiāo)售收入的比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~÷主營(yíng)業(yè)務(wù)收入

一般來(lái)說(shuō)，該指標(biāo)值越高，表明企業(yè)銷(xiāo)售款的回收速度越快，對(duì)應(yīng)收賬款的管理越好，壞賬損失的風(fēng)險(xiǎn)越小。1998年度，滬深兩市A股公司該指標(biāo)平均值為3.24%。

2、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比率。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比率反映企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與實(shí)現(xiàn)的賬面利潤(rùn)的關(guān)系，其公式為：

經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與營(yíng)業(yè)利潤(rùn)比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流量÷?tīng)I(yíng)業(yè)利潤(rùn)

該指標(biāo)值越大，表明企業(yè)實(shí)現(xiàn)的賬面利潤(rùn)中流入現(xiàn)金的利潤(rùn)越多，企業(yè)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)的質(zhì)量越高。因?yàn)橹挥姓嬲盏降默F(xiàn)金利潤(rùn)才是“實(shí)在”的利潤(rùn)而非“觀念”的利潤(rùn)。

3.投資活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與投資收益比率。投資活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與投資收益比率反映企業(yè)從投資活動(dòng)中獲取的現(xiàn)金收益與賬面投資收益的關(guān)系。其公式是：

投資活動(dòng)凈現(xiàn)金流量與投資收益比率=投資活動(dòng)凈現(xiàn)金流量÷投資收益

該指標(biāo)值越大，說(shuō)明企業(yè)實(shí)際獲得現(xiàn)金的投資收益越高，通過(guò)該比率可以反映投資收益中變現(xiàn)收益的含量。

4.經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)的比率。經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量，表明每一元凈利潤(rùn)中的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流入，反映企業(yè)凈利潤(rùn)的收現(xiàn)水平。其公式是：

經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金凈流量與凈利潤(rùn)的比率=經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~÷凈利潤(rùn)

一般來(lái)說(shuō)，該指標(biāo)越高，表明企業(yè)刮潤(rùn)的實(shí)現(xiàn)程度越高，可供企業(yè)自由支配的貨幣資金增加量越大，有助于提高企業(yè)的償債能力和付現(xiàn)能力。1998年度，滬深兩市A股公司的該指標(biāo)平均值為84.12%。

5.凈現(xiàn)金流量與凈利潤(rùn)比率。凈現(xiàn)金流量與凈利潤(rùn)比率反映企業(yè)全部?jī)衾麧?rùn)中收回現(xiàn)金的利潤(rùn)是多少。其公式是：

凈現(xiàn)金流量與凈利潤(rùn)比率=現(xiàn)金凈流量÷凈利潤(rùn)

6.資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量回報(bào)率。資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量回報(bào)率表明每一元資產(chǎn)通過(guò)經(jīng)營(yíng)流動(dòng)所能形成的現(xiàn)金凈流入，反映企業(yè)資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)收現(xiàn)水平。其公式是：

資產(chǎn)的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量回報(bào)率=經(jīng)營(yíng)流動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)糁怠沦Y產(chǎn)總額

一般來(lái)說(shuō)，該指標(biāo)值越高，表明企業(yè)資產(chǎn)的利用效率高，它也是衡量企業(yè)資產(chǎn)的綜合管理水平的重要指標(biāo)。1998年度，滬深兩市A股公司的該指標(biāo)平均值是2.22%。