證券從業(yè)金融第一章ppt(證券從業(yè)資格考試《證券交易》筆記：第1章內(nèi)容有哪些)

1.證券從業(yè)資格考試《證券交易》筆記：第1章內(nèi)容有哪些

第一章 證券交易概述 考情分析 本章主要介紹了證券交易的基本內(nèi)容，在歷年的考試中，單項選擇題、多項選擇題、判斷題都有出現(xiàn)。

本章主要考點 1。掌握證券交易的概念、特征和原則 2。

熟悉證券交易的種類、方式、證券投資者的種類 3。 掌握證券公司設立的條件和可以經(jīng)營的業(yè)務 4。

熟悉證券交易場所的含義 5。掌握證券交易所和證券登記結算公司的職能 6。

掌握證券交易程序 7。熟悉證券交易機制的目標、證券交易機制的種類 8。

掌握證券交易所會員的資格、權利和義務 9。 熟悉證券交易所會員的日常管理、對證券交易所會員的監(jiān)督和紀律處分 10。

熟悉證券交易所交易席位、交易單元的含義、種類和管理辦法 第一節(jié) 證券交易的概念和基本要素 一、證券交易的概念及原則 （一）證券交易的概念及其特征 1。 證券交易的概念 證券是用來證明證券持有人有權取得相應權益的憑證。

證券交易是指已發(fā)行的證券在證券市場上買賣或轉(zhuǎn)讓的活動。 證券交易與證券發(fā)行的關系： 一方面，證券發(fā)行為證券交易提供了對象，決定了證券交易的規(guī)模，是證券交易的前提；另一方面，證券交易使證券的流動性特征顯示出來，從而有利于證券發(fā)行的順利進行。

2。證券交易的特征 主要表現(xiàn)為證券的流動性、收益性和風險性。

【例1·單選題】證券是用來證明證券（ ）有權取得相應權益的憑證。 A。

持有人 B。發(fā)行人 C。

管理者 D。承銷者 [答疑編號911010101] 【答案】A 【例2·單選題】下面的（ ）不屬于證券交易特征。

A。安全性 B。

流動性 C。收益性 D。

風險性。

2.證券從業(yè)投資分析重點第一章是什么

第一章 證券投資分析概述 第一節(jié) 證券投資分析的含義及目標 一、證券投資分析的含義 證券投資：指的是投資者購買股票、債券、基金等有價證券以及這些有價證券的衍生品，以獲取紅利、利息及資本利得的投資行為和投資過程，是直接投資的重要形式。

證券投資分析：是指通過各種專業(yè)分析，對影響證券價值或價格的各種信息進行綜合分析，以判斷證券價值或價格及其變動的行為，是證券投資過程中不可或缺的一個重要環(huán)節(jié)。 二、證券投資分析的目標 （一）實現(xiàn)投資決策的科學性； （二）實現(xiàn)證券投資凈效用最大化。

證券投資的目的：凈效用（收益帶來的正效應和風險帶來的負效應的權衡）最大化。 在風險既定的條件下投資收益率最大化和在收益率既定的條件下風險最小化是證券投資的兩大具體目標。

3.金融基礎知識

中國人民銀行是中華人民共和國的中央銀行，是在國務院領導下制定和實施貨幣政策、對金融業(yè)實施監(jiān)督管理的宏觀調(diào)控部門。

中國人民銀行是1948年12月1日在華北銀行、北海銀行、西北農(nóng)民銀行的基礎上合并組成的。1983年9月，國務院決定中國人民銀行專門行使國家中央銀行職能。

1995年3月18日，第八屆全國人民代表大會第三次會議通過了《中華人民共和國中國人民銀行法》，至此，中國人民銀行作為中央銀行以法律形式被確定下來。 中國人民銀行的主要職責包括：依法制定和執(zhí)行貨幣政策：發(fā)行人民幣、管理人民幣流通：按照規(guī)定審批、監(jiān)督管理金融機構； 按照規(guī)定監(jiān)督管理金融市場；發(fā)布有關金融監(jiān)督管理的業(yè)務的命令和規(guī)章；持有、管理、經(jīng)營國家外匯儲備、黃金儲備；經(jīng)理國庫；維護支付、清算系統(tǒng)的正常運行；負責金融業(yè)的統(tǒng)計、調(diào)查、分析和預測；依法從事有關的金融業(yè)務活動；作為國家的中央銀行，從事有關的國際金融活動；承辦國務院交辦的其他事項；根據(jù)國務院規(guī)定，管理國家外匯管理局。

中國人民銀行總行設在北京。根據(jù)履行職責的需要，中國人民銀行總行內(nèi)設13個職能司（廳），包括：辦公廳、條法司、貨幣政策司、銀行監(jiān)管一司、銀行監(jiān)管二司、非銀行金融機構監(jiān)管司、合作金融機構監(jiān)司、統(tǒng)計司、會計財務司、支付科技司、國際司、內(nèi)審司、人事教育司。

為保證中國人民銀行能科學制定和實施貨幣政策，有效實行金融監(jiān)管，中國人民銀行總行還設立了研究局、貨幣金銀局、國庫局、保衛(wèi)局、培訓中心，作為支持服務體系。中國人民銀行總行下設2個營業(yè)管理部，9個分行，326個中心支行，1827個縣（市）支行。

中國人民銀行的分支機構是總行的派出機構，其主要職責是按照總行的授權，主要負責本轄區(qū)的金融監(jiān)管。此外，中國人民銀行還設立了印制總公司、清算中心、中國外匯交易中心等直屬企事業(yè)單位及駐外機構。

所謂政策性銀行（ policy bank / non-commercial bank ）系指那些多由政府創(chuàng)立、參股或保證的，不以營利為目的，專門為貫徹、配合政府社會經(jīng)濟政策或意圖，在特定的業(yè)務領域內(nèi)，直接或間接地從事政策性融資活動，充當政府發(fā)展經(jīng)濟、促進社會進步、進行宏觀經(jīng)濟管理工具的金融機構 。 政策性銀行是指由政府發(fā)起、出資成立，為貫徹和配合政府特定經(jīng)濟政策和意圖而進行融資和信用活動的機構。

1、政策性銀行的產(chǎn)生和發(fā)展是國家干預、協(xié)調(diào)經(jīng)濟的產(chǎn)物。政策性銀行與商業(yè)銀行和其他非銀行金融機構相比，有共性的一面，如要對貸款進行嚴格審查，貸款要還本付息、周轉(zhuǎn)使用等。

但作為政策性金融機構，也有其特征：一是政策性銀行的資本金多由政府財政撥付；二是政策性銀行經(jīng)營時主要考慮國家的整體利益、社會效益，不以盈利為目標，但政策性銀行的資金并不是財政資金，政策性銀行也必須考慮盈虧，堅持銀行管理的基本原則，力爭保本微利；三是政策性銀行有其特定的資金來源，主要依靠發(fā)行金融債券或向中央銀行舉債，一般不面向公眾吸收存款；四是政策性銀行有特定的業(yè)務領域，不與商業(yè)銀行競爭。 2、當今世界上許多國家都建立有政策性銀行，其種類較為全面，并構成較為完整的政策性銀行體系，如日本著名的“二行九庫”體系，包括日本輸出入銀行、日本開發(fā)銀行、日本國民金融公庫、住宅金融公庫、農(nóng)林漁業(yè)金融公庫、中小企業(yè)金融公庫、北海道東北開發(fā)公庫、公營企業(yè)金融公庫、環(huán)境衛(wèi)生金融公庫、沖繩振興開發(fā)金融公庫、中小企業(yè)信用保險公庫； 商業(yè)銀行”是英文Commercial Bank的意譯。

在給這個概念下定義問題上，中西方提法不盡相同。我們認為商業(yè)銀行的定義應包括以下要點，第一，商業(yè)銀行是一個信用授受的中介機構；第二，商業(yè)銀行是以獲取利潤為目的的企業(yè)；第三，商業(yè)銀行是唯一能提供“銀行貨幣”（活期存款）的金融組織。

綜合來說，對商業(yè)銀行這一概念可理解為：商業(yè)銀行是以經(jīng)營工商業(yè)存、放款為主要業(yè)務，并以獲取利潤為目的的貨幣經(jīng)營企業(yè)。這個定義方法實際上是把中西方學者對商業(yè)銀行所下定義做了一個概括。

商業(yè)銀行的特征如下： （1）商業(yè)銀行與一般工商企業(yè)一樣，是以盈利為目的的企業(yè)。它也具有從事業(yè)務經(jīng)營所需要的自有資本，依法經(jīng)營，照章納稅，自負盈虧，它與其他企業(yè)一樣，以利潤為目標。

（2）商業(yè)銀行又是不同于一般工商企業(yè)的特殊企業(yè)。其特殊性具體表現(xiàn)于經(jīng)營對象的差異。

工商企業(yè)經(jīng)營的是具有一定使用價值的商品，從事商品生產(chǎn)和流通；而商業(yè)銀行是以金融資產(chǎn)和金融負債為經(jīng)營對象，經(jīng)營的是特殊商品…一貨幣和貨幣資本。經(jīng)營內(nèi)容包括貨幣收付、借貸以及各種與貨幣運動有關的或者與之相聯(lián)系的金融服務。

從社會再生產(chǎn)過程看，商業(yè)銀行的經(jīng)營，是工商企業(yè)經(jīng)營的條件。同一般工商企業(yè)的區(qū)別，使商業(yè)銀行成為一種特殊的企業(yè)——金融企業(yè)。

（3）商業(yè)銀行與專業(yè)銀行相比又有所不同。商業(yè)銀行的業(yè)務更綜合，功能更全面，經(jīng)營一切金融“零售”業(yè)務（門市服務）和“批發(fā)業(yè)務”，（大額信貸業(yè)務），為客戶提供所有的金融服務。

而專業(yè)銀行只集中經(jīng)營指定范圍內(nèi)的業(yè)務和提供專門服務。隨著西方各國金融管制的。

4.2011年證券從業(yè)資格考試證券基礎知識講義

基礎[總結] 有價證券是虛擬資本的一種形式 有價證券狹義指資本證券，廣義包括商品證券（提貨單，運貨單，倉庫棧單），貨幣證券（商業(yè)證券和銀行證券） 有價證券按發(fā)行主體分： 按是否在交易所掛牌分： 按募集方式： 1政府證券 1 上市證券 1公募證券 2政府機構證券（我國不允許） 2 非上市證券 2私募證券（信托計劃，理財計劃，定向增發(fā)） 3公司證券（包括金融證券） （憑證式國債，普通開放式基金） 按代表的權利性質(zhì)分：股票 債券 其他證券（基金，衍生品《金融期貨，可轉(zhuǎn)換證券，權證》） 有價證券的特征：A收益性B流動性C風險性D 期限性 證券市場的特征：A價值直接交換的場所 B財產(chǎn)權利直接交換的場所C 風險直接交換的場所 證券市場的品種結構：股票 債券 基金 衍生品市場 證券市場的基本功能：籌資-投資 定價 資本配置功能 證券市場中介機構：證券公司 證券登記結算公司 證券服務機構（投資咨詢公司，會計師事務所，資產(chǎn)評估機構，律師事務所，證券信用評級機構） 證券市場的產(chǎn)生：A社會化大生產(chǎn)和商品經(jīng)濟的發(fā)展 B股份制的發(fā)展 C信用制度的發(fā)展 國際證券市場發(fā)展趨勢：A市場一體化 B投資者法人化 C金融創(chuàng)新 D 金融機構混業(yè)化 E交易所重組公司化 F 證券市場網(wǎng)絡化G 金融風險復雜化 H金融監(jiān)管合作化 中國第一個標準化期貨合約-----深圳有色金屬交易所-特級鋁期貨標準合同（實現(xiàn)了遠期合同向期貨的過渡） WTO后證券業(yè)在5年過渡期的對外開放包括：1直接B股交易 2成為交易所特別會員 3設立合營公司從事基金管理業(yè)務 4加入三年內(nèi)設立合營證券公司從事A股 B股H股和政府債，公司債的承銷和交易 5合資券商開展咨詢服務，給予國民待遇，可設分權機構 股票的性質(zhì)： 股票的特征： 股票的類型： 股票的價值： A有價證券 1收益性 A普通股票和優(yōu)先股股票（權利不同分） 1 票面價值 B要式證券 2風險性 B記名股票和無記名股票（是否記名分） 2 賬面價值（凈值OR每股凈資產(chǎn)） C證權證券 3流動性 C有面額和無面額股票（是否標明金額分） 3 清算價值 D 資本證券 4永久性 股票的價格：理論價格 =預期股息/必要收益率 4 內(nèi)在價值 （理論價值OR未來收益的現(xiàn)值） E綜合權利證券 5參與性 市場價格 影響股票價格的因素： A公司的經(jīng)營狀況 （1資產(chǎn)凈值2盈利水平3派息政策4股票分割 5增資減資 6銷售收入 7原材料供價 8主要經(jīng)營者理替 9公司重組 10意外災害） B宏觀經(jīng)濟因素（1經(jīng)濟增長2經(jīng)濟周期3貨幣政策《準備金率，再貼現(xiàn)。

公開市場業(yè)》4財政政策 5市場利率 6通貨膨脹 7匯率變化 8國際收支） C政治因素 （1戰(zhàn)爭 2 政權更迭 3政府重大經(jīng)濟政策出臺 4國際社會政治經(jīng)濟的變化） D 心理因素 E穩(wěn)定市場的政策與制度安排 （技術性停牌 臨時停市） F 人為操縱因素 普通股股東的權利： 1重大決策參與權 2公司資產(chǎn)收益權和剩余資產(chǎn)分配權 3優(yōu)先認股權 4查閱公司資料 5交易股票 清償順序：清算費用――職工工資――社保費用――法定補償――所欠稅款――公司債務――普通股東 我國股票按投資主體分：國家股 法人股 社會公眾股 外資股 債券的特征：償還性 流動性 安全性 收益性 債券分類：發(fā)行主體分 （政府債券 金融債券 公司債券） 按付息方式分：零息債券 附息債券 息票累積債券 浮動利率債券 按形態(tài)分類：實物債券 憑證式債券 記賬式債券 廣義政府債券屬于公共部門債務 狹義屬政府部門債務 政府債券特征：安全性高 流通性強 收益穩(wěn)定 免稅待遇 國債按資金用途分：赤字國債 建設國債 戰(zhàn)爭國債 特種國債 儲蓄債券是以個人為發(fā)行對像的非流通國債，一般以吸收個人小額儲蓄為主 記賬式國債利率由記賬國債承銷團投標確定 儲蓄國債利率由財政部參考存款利率和供求關系確定 公司債券類型：信用公司債（無擔保） 不動產(chǎn)抵押公司債 保證公司債 收益公司債 可轉(zhuǎn)換公司債 附認股權證公司債 國際債券特征：資金來源廣發(fā)行規(guī)模大 存在匯率風險 有國家主權保障 以自由兌換貨幣作計量貨幣 龍債券是指除日本以外亞洲地區(qū)發(fā)行的一種以非亞洲國家貨幣標價的債券 投資基金的特點：集合投資 分散風險 專業(yè)理財 基金的作用：為中小投資者拓寬了渠道 利于證券市場的穩(wěn)定和發(fā)展 基金托管人可磋商酌情調(diào)低基金托管費經(jīng)證監(jiān)會核準后公告無須召開持有人大會 基金投資風險：市場風險 管理能力風險 技術風險 巨額贖回風險 金融衍生工具基本特征：跨期性 杠桿性 聯(lián)動性 不確定高風險性（信用風險 市場風險 流動性風險 結算風險 運作風險 法律風險） 金融衍生工具按產(chǎn)品形態(tài)和交易場所分：內(nèi)置型衍生工具 交易所交易衍生工具 OTC交易的衍生工具 金融衍生工具按自身交易方法及特點分類：金融遠期合約 金融期貨 金融期權 金融互換 結構化金融衍生工具 按基礎工具分類：股權類（股票期貨 股票期權 股票指數(shù)期貨 股票指數(shù)期權及混合交易合約） 利率類（遠期利率協(xié)議 利率期貨 利率期權 利率互 換及混合交易合約） 貨幣類（外匯合約 貨幣期貨 貨幣期權 貨幣互換及合約的混合交易合約）信用類（信用互換 信用聯(lián)結票據(jù)） 其它類 金融衍生工具的創(chuàng)新：風險管理型創(chuàng)新 增強流動型創(chuàng)新 信用創(chuàng)造型創(chuàng)新 股權創(chuàng)造型創(chuàng)新 期權的權利期間與時間價值存在同方向但非線。