期貨名詞解釋(期貨基本術(shù)語(yǔ)和名詞解釋)
1.期貨基本術(shù)語(yǔ)和名詞解釋
期貨合約：是由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量和質(zhì)量商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
保證金：是指期貨交易者按照規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)交納的資金，用于結(jié)算和保證履約。
結(jié)算：是指根據(jù)期貨交易所公布的結(jié)算價(jià)格對(duì)交易雙方的交易盈虧狀況進(jìn)行的資金清算。
交割：是指期貨合約到期時(shí)，根據(jù)期貨交易所的規(guī)則和程序，交易雙方通過(guò)該期貨合約所載商品所有權(quán)的轉(zhuǎn)移，了結(jié)到期未平倉(cāng)合約的過(guò)程。
開倉(cāng)：開始買入或賣出期貨合約的交易行為稱為”開倉(cāng)”或”建立交易部位”。
平倉(cāng)：是指期貨交易者買入或者賣出與其所持期貨合約的品種、數(shù)量及交割月份相同但交易方向相反的期貨合約，了結(jié)期貨交易的行為。
持倉(cāng)量：是指期貨交易者所持有的未平倉(cāng)合約的數(shù)量。
倉(cāng)單：是指交割倉(cāng)庫(kù)開出并經(jīng)期貨交易所認(rèn)定的標(biāo)準(zhǔn)化提貨憑證。
撮合成交：是指期貨交易所的計(jì)算機(jī)交易系統(tǒng)對(duì)交易雙方的交易指令進(jìn)行配對(duì)的過(guò)程。
漲跌停板：是指期貨合約在一個(gè)交易日中的交易價(jià)格不得高于或者低于規(guī)定的漲跌幅度，超出該漲跌幅度的報(bào)價(jià)將被視為無(wú)效，不能成交。
強(qiáng)行平倉(cāng)制度：是指當(dāng)客戶的交易保證金不足并未在規(guī)定時(shí)間內(nèi)補(bǔ)足，客戶持倉(cāng)超出規(guī)定的持倉(cāng)限額，因客戶違規(guī)受到處罰的，根據(jù)交易所的緊急措施應(yīng)予強(qiáng)行平倉(cāng)的，其他應(yīng)予強(qiáng)行平倉(cāng)的情況發(fā)生時(shí)，期貨經(jīng)紀(jì)公司為了防止風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)一步擴(kuò)大，實(shí)行強(qiáng)行平倉(cāng)的制度。
頭寸：一種市場(chǎng)約定。期貨合約買方處于多頭（買空）部位，期貨合約賣方處于空頭（賣空）部位。
套利：投機(jī)者或?qū)_者都可以使用的一種交易技術(shù)，即在某市場(chǎng)買進(jìn)現(xiàn)貨或期貨商品，同時(shí)在另一個(gè)市場(chǎng)賣出相同或類似的商品，并希望兩個(gè)交易會(huì)產(chǎn)生價(jià)差而獲利。
2.求一些 期貨學(xué)的 名詞解釋
1. 期貨：在期貨交易所內(nèi)進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化合約的買賣形式。
2. 平倉(cāng)：買入后賣出， 或賣出后買入結(jié)算原先所做的新單。3. 分倉(cāng)：交易所會(huì)員或客戶為了超量持倉(cāng)，以影響價(jià)格，操縱市場(chǎng)，借用其他會(huì)員席位或其他客戶名義在交易所從事期貨交易，規(guī)避交易所持倉(cāng)限量規(guī)定，其在各個(gè)席位上總的持倉(cāng)量超過(guò)了交易所對(duì)該客戶或會(huì)員的持倉(cāng)限量。
4. 移倉(cāng)（倒倉(cāng)）：交易所會(huì)員為了制造市場(chǎng)假象，或者為轉(zhuǎn)移盈利，把一個(gè)席位上的持倉(cāng)轉(zhuǎn)移到另外一個(gè)席位上的行為。5. 履約：當(dāng)看漲期權(quán)持有人希望買進(jìn)相關(guān)期貨合約或當(dāng)看跌期權(quán)持有人希望賣出相關(guān)期貨合約時(shí)所采取的行動(dòng)。
6. 差距：同種商品等級(jí)、品位和不同交貨地點(diǎn)間的價(jià)格差異。7. 傭金：經(jīng)紀(jì)公司為客戶執(zhí)行交易時(shí)收取的費(fèi)用。
8. 頭寸：在交易中所持有的買賣合約數(shù)。9. 多頭：看漲買入。
10. 空頭：看跌賣出。11. 做空機(jī)制：認(rèn)為價(jià)格將要下跌時(shí)，可預(yù)交10%的定金從第三人手中借來(lái)貨物賣出，待平倉(cāng)時(shí)在買進(jìn)還給第三人，將所交的定金收回的方式。
12. 利好：利于大勢(shì)上漲。13. 利空：利于大勢(shì)下跌。
14. 趨勢(shì)：市場(chǎng)發(fā)展的方向。15. 陰燭：?jiǎn)挝粫r(shí)間內(nèi)開盤價(jià)高于收盤價(jià)。
16. 陽(yáng)燭：?jiǎn)挝粫r(shí)間內(nèi)收盤價(jià)高于開盤價(jià)。17. 跳空：又叫缺口，價(jià)格在波動(dòng)中沒(méi)有交易的區(qū)域。
18. 基差：不同或相同品種在不同合約或市場(chǎng)的價(jià)格間的差異。19. 逼倉(cāng)：期貨交易所會(huì)員或客戶利用資金優(yōu)勢(shì)，通過(guò)控制期貨交易頭寸或壟斷可供交割的現(xiàn)貨商品，故意抬高或壓低期貨市場(chǎng)價(jià)格，超量持倉(cāng)、交割，迫使對(duì)方違約或以不利的價(jià)格平倉(cāng)以牟取暴利的行為。
根據(jù)操作手法不同，又可分為“多逼空“和“空逼多”兩種方式。20. 對(duì)敲：交易所會(huì)員或客戶為了制造市場(chǎng)假象，企圖或?qū)嶋H嚴(yán)重影響期貨價(jià)格或者市場(chǎng)持倉(cāng)量，蓄意串通，按照事先約定的方式或價(jià)格進(jìn)行交易或互為買賣的行為。
21. 開倉(cāng)：開始買入或賣出期貨合約的交易行為稱為”開倉(cāng)”或”建立交易部位”。22. 平倉(cāng)：買入后賣出， 或賣出后買入結(jié)算原先所做的新單。
交易者為了結(jié)手中的合約進(jìn)行反向交易的行為稱”平倉(cāng)”或”對(duì)沖”。23. 結(jié)算：根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定貴會(huì)員交易保證金、盈虧、手續(xù)費(fèi)、交割貸款和其他有關(guān)款項(xiàng)進(jìn)行的計(jì)算、劃撥。
24. 持倉(cāng)：交易者手中持有合約稱為”持倉(cāng)”。25. 升水：1）交易所條例所允許的，對(duì)高于期貨合約交割標(biāo)準(zhǔn)的商品所支付的額外費(fèi)用。
2）指某一商品不同交割月份間的價(jià)格關(guān)系。當(dāng)某月價(jià)格高于另一月份價(jià)格時(shí)，我們稱較高價(jià)格月份對(duì)較低價(jià)格月份升水。
3）當(dāng)某一證券交易價(jià)格高于該證券面值時(shí)，亦稱為升水或溢價(jià)。26. 交割：期貨合約賣方與期貨合約買方之間進(jìn)行的現(xiàn)貨商品轉(zhuǎn)移。
各交易所對(duì)現(xiàn)貨商品交割都規(guī)定有具體步驟。某些期貨合約，如股票指數(shù)合約的交割采取現(xiàn)金結(jié)算方式。
27. 做多：相信價(jià)格會(huì)漲并買入期貨合約稱”買空”或稱”多頭”，亦即多頭交易。28. 做空：看跌價(jià)格并賣出期貨合約稱”賣空”或”空頭”，亦即空頭交易。
29. 套利：投機(jī)者或?qū)_者都可以使用的一種交易技術(shù)，即在某市場(chǎng)買進(jìn)現(xiàn)貨或期貨商品，同時(shí)在另一個(gè)市場(chǎng)賣出相同或類似的商品，并希望兩個(gè)交易會(huì)產(chǎn)生價(jià)差而獲利。30. 牛市：處于價(jià)格上漲期間的市場(chǎng)。
31. 熊市：處于價(jià)格下跌期間的市場(chǎng)。32. 結(jié)算：指根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定對(duì)會(huì)員交易保證金、盈虧、手續(xù)費(fèi)、交割貨款及其他有關(guān)款項(xiàng)進(jìn)行計(jì)算、劃撥的業(yè)務(wù)活動(dòng)。
33. 單號(hào)：系統(tǒng)為委托單或成交單分配的唯一標(biāo)識(shí)。34. 波動(dòng)：用于衡量在一定期間內(nèi)的價(jià)格變動(dòng)的計(jì)算方法。
通常以百分點(diǎn)表示，而以每日價(jià)格變動(dòng)百分點(diǎn)的年標(biāo)準(zhǔn)差來(lái)計(jì)算。35. 停板：由交易所逐日為每種合約規(guī)定的最大價(jià)格波動(dòng)幅度（范圍）。
36. 價(jià)差：兩個(gè)相關(guān)聯(lián)市場(chǎng)或商品間的價(jià)格差異。37. 質(zhì)押：指會(huì)員提出申請(qǐng)并經(jīng)交易所批準(zhǔn)，將持有的權(quán)利憑證移交交易所占有，作為其履行交易保證金債務(wù)的擔(dān)保行為。
權(quán)利憑證質(zhì)押僅限于交易保證金，但虧損、費(fèi)用、稅金等款項(xiàng)均須以貨幣資金結(jié)清。38. 止損：當(dāng)所持有的頭寸與市場(chǎng)發(fā)展方向相反時(shí)，為了保護(hù)其利益而采取的一種保護(hù)手段。
39. 加倉(cāng)：一般是指在原有頭寸活力狀態(tài)下，增加新頭寸擴(kuò)大盈利的一種操作方法。40. 減磅：一般是指在原有頭寸活力狀態(tài)下為了保護(hù)盈利，根據(jù)市場(chǎng)狀態(tài)了結(jié)部分盈利的一種做法。
41. 回調(diào)：在上升趨勢(shì)中出現(xiàn)的小幅下跌。42. 反彈：在下降趨勢(shì)中出現(xiàn)的效法上漲。
43. 現(xiàn)量：以最新價(jià)成交的合約數(shù)量。44. 盤整：價(jià)格在一定的區(qū)間內(nèi)窄幅震蕩。
45. 支撐：向上反彈的低點(diǎn)稱為支撐。46. 阻擋：向下回調(diào)的高點(diǎn)稱為阻擋。
47. 形態(tài)：由多個(gè)支撐和阻擋相互重疊形成的價(jià)格區(qū)間。48. 突破：價(jià)格沖過(guò)支撐和阻擋或某一技術(shù)位，一般視為買進(jìn)或賣出的信號(hào)。
49. 背離：當(dāng)價(jià)格與其他技術(shù)指標(biāo)出現(xiàn)的不正常的配合關(guān)系。有量?jī)r(jià)背離和指標(biāo)背離。
50. 金叉：均線或指標(biāo)出現(xiàn)短期線向上穿越長(zhǎng)期線形成的交叉。51. 死叉：均線或指標(biāo)出現(xiàn)短期線向下穿越長(zhǎng)期線形成的交叉。
52. 期權(quán)：又稱選擇權(quán)，期權(quán)交易實(shí)際上是一種權(quán)利的買賣。這種權(quán)利是指投資者可以在一定時(shí)期內(nèi)的任何時(shí)候，以事先確定好的價(jià)格（稱協(xié)定價(jià)格），向期權(quán)的賣方買入或賣出。
3.名詞解釋期貨
期貨交易是以現(xiàn)貨交易為基礎(chǔ)，以遠(yuǎn)期合同交易為雛形而發(fā)展起來(lái)的一種高級(jí)的交易方式。它是指為轉(zhuǎn)移市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，而對(duì)那些大批量均質(zhì)商品所采取的，通過(guò)經(jīng)紀(jì)人在商品交易所內(nèi)，以公開競(jìng)爭(zhēng)的形式進(jìn)行期貨合約的買賣形式。
期貨，通常指的是期貨合約，是一份合約。由期貨交易所統(tǒng)一制定的、在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。這個(gè)標(biāo)的物，又叫基礎(chǔ)資產(chǎn)，對(duì)期貨合約所對(duì)應(yīng)的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個(gè)金融工具，如外匯、債券，還可以是某個(gè)金融指標(biāo)，如三個(gè)月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。期貨交易是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物。
期貨交易，是期貨合約買賣交換的活動(dòng)或行為。注意區(qū)分，期貨交割是另外一個(gè)概念，期貨交割，是期貨合約內(nèi)容里規(guī)定的標(biāo)的物（基礎(chǔ)資產(chǎn)）在到期日的交換活動(dòng)或行為。
4.求一些 期貨學(xué)的 名詞解釋
1. 期貨：在期貨交易所內(nèi)進(jìn)行的標(biāo)準(zhǔn)化合約的買賣形式。
2. 平倉(cāng)：買入后賣出， 或賣出后買入結(jié)算原先所做的新單。3. 分倉(cāng)：交易所會(huì)員或客戶為了超量持倉(cāng)，以影響價(jià)格，操縱市場(chǎng)，借用其他會(huì)員席位或其他客戶名義在交易所從事期貨交易，規(guī)避交易所持倉(cāng)限量規(guī)定，其在各個(gè)席位上總的持倉(cāng)量超過(guò)了交易所對(duì)該客戶或會(huì)員的持倉(cāng)限量。
4. 移倉(cāng)（倒倉(cāng)）：交易所會(huì)員為了制造市場(chǎng)假象，或者為轉(zhuǎn)移盈利，把一個(gè)席位上的持倉(cāng)轉(zhuǎn)移到另外一個(gè)席位上的行為。5. 履約：當(dāng)看漲期權(quán)持有人希望買進(jìn)相關(guān)期貨合約或當(dāng)看跌期權(quán)持有人希望賣出相關(guān)期貨合約時(shí)所采取的行動(dòng)。
6. 差距：同種商品等級(jí)、品位和不同交貨地點(diǎn)間的價(jià)格差異。7. 傭金：經(jīng)紀(jì)公司為客戶執(zhí)行交易時(shí)收取的費(fèi)用。
8. 頭寸：在交易中所持有的買賣合約數(shù)。9. 多頭：看漲買入。
10. 空頭：看跌賣出。11. 做空機(jī)制：認(rèn)為價(jià)格將要下跌時(shí)，可預(yù)交10%的定金從第三人手中借來(lái)貨物賣出，待平倉(cāng)時(shí)在買進(jìn)還給第三人，將所交的定金收回的方式。
12. 利好：利于大勢(shì)上漲。13. 利空：利于大勢(shì)下跌。
14. 趨勢(shì)：市場(chǎng)發(fā)展的方向。15. 陰燭：?jiǎn)挝粫r(shí)間內(nèi)開盤價(jià)高于收盤價(jià)。
16. 陽(yáng)燭：?jiǎn)挝粫r(shí)間內(nèi)收盤價(jià)高于開盤價(jià)。17. 跳空：又叫缺口，價(jià)格在波動(dòng)中沒(méi)有交易的區(qū)域。
18. 基差：不同或相同品種在不同合約或市場(chǎng)的價(jià)格間的差異。19. 逼倉(cāng)：期貨交易所會(huì)員或客戶利用資金優(yōu)勢(shì)，通過(guò)控制期貨交易頭寸或壟斷可供交割的現(xiàn)貨商品，故意抬高或壓低期貨市場(chǎng)價(jià)格，超量持倉(cāng)、交割，迫使對(duì)方違約或以不利的價(jià)格平倉(cāng)以牟取暴利的行為。
根據(jù)操作手法不同，又可分為“多逼空“和“空逼多”兩種方式。20. 對(duì)敲：交易所會(huì)員或客戶為了制造市場(chǎng)假象，企圖或?qū)嶋H嚴(yán)重影響期貨價(jià)格或者市場(chǎng)持倉(cāng)量，蓄意串通，按照事先約定的方式或價(jià)格進(jìn)行交易或互為買賣的行為。
21. 開倉(cāng)：開始買入或賣出期貨合約的交易行為稱為”開倉(cāng)”或”建立交易部位”。22. 平倉(cāng)：買入后賣出， 或賣出后買入結(jié)算原先所做的新單。
交易者為了結(jié)手中的合約進(jìn)行反向交易的行為稱”平倉(cāng)”或”對(duì)沖”。23. 結(jié)算：根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定貴會(huì)員交易保證金、盈虧、手續(xù)費(fèi)、交割貸款和其他有關(guān)款項(xiàng)進(jìn)行的計(jì)算、劃撥。
24. 持倉(cāng)：交易者手中持有合約稱為”持倉(cāng)”。25. 升水：1）交易所條例所允許的，對(duì)高于期貨合約交割標(biāo)準(zhǔn)的商品所支付的額外費(fèi)用。
2）指某一商品不同交割月份間的價(jià)格關(guān)系。當(dāng)某月價(jià)格高于另一月份價(jià)格時(shí)，我們稱較高價(jià)格月份對(duì)較低價(jià)格月份升水。
3）當(dāng)某一證券交易價(jià)格高于該證券面值時(shí)，亦稱為升水或溢價(jià)。26. 交割：期貨合約賣方與期貨合約買方之間進(jìn)行的現(xiàn)貨商品轉(zhuǎn)移。
各交易所對(duì)現(xiàn)貨商品交割都規(guī)定有具體步驟。某些期貨合約，如股票指數(shù)合約的交割采取現(xiàn)金結(jié)算方式。
27. 做多：相信價(jià)格會(huì)漲并買入期貨合約稱”買空”或稱”多頭”，亦即多頭交易。28. 做空：看跌價(jià)格并賣出期貨合約稱”賣空”或”空頭”，亦即空頭交易。
29. 套利：投機(jī)者或?qū)_者都可以使用的一種交易技術(shù)，即在某市場(chǎng)買進(jìn)現(xiàn)貨或期貨商品，同時(shí)在另一個(gè)市場(chǎng)賣出相同或類似的商品，并希望兩個(gè)交易會(huì)產(chǎn)生價(jià)差而獲利。30. 牛市：處于價(jià)格上漲期間的市場(chǎng)。
31. 熊市：處于價(jià)格下跌期間的市場(chǎng)。32. 結(jié)算：指根據(jù)交易結(jié)果和交易所有關(guān)規(guī)定對(duì)會(huì)員交易保證金、盈虧、手續(xù)費(fèi)、交割貨款及其他有關(guān)款項(xiàng)進(jìn)行計(jì)算、劃撥的業(yè)務(wù)活動(dòng)。
33. 單號(hào)：系統(tǒng)為委托單或成交單分配的唯一標(biāo)識(shí)。34. 波動(dòng)：用于衡量在一定期間內(nèi)的價(jià)格變動(dòng)的計(jì)算方法。
通常以百分點(diǎn)表示，而以每日價(jià)格變動(dòng)百分點(diǎn)的年標(biāo)準(zhǔn)差來(lái)計(jì)算。35. 停板：由交易所逐日為每種合約規(guī)定的最大價(jià)格波動(dòng)幅度（范圍）。
36. 價(jià)差：兩個(gè)相關(guān)聯(lián)市場(chǎng)或商品間的價(jià)格差異。37. 質(zhì)押：指會(huì)員提出申請(qǐng)并經(jīng)交易所批準(zhǔn)，將持有的權(quán)利憑證移交交易所占有，作為其履行交易保證金債務(wù)的擔(dān)保行為。
權(quán)利憑證質(zhì)押僅限于交易保證金，但虧損、費(fèi)用、稅金等款項(xiàng)均須以貨幣資金結(jié)清。38. 止損：當(dāng)所持有的頭寸與市場(chǎng)發(fā)展方向相反時(shí)，為了保護(hù)其利益而采取的一種保護(hù)手段。
39. 加倉(cāng)：一般是指在原有頭寸活力狀態(tài)下，增加新頭寸擴(kuò)大盈利的一種操作方法。40. 減磅：一般是指在原有頭寸活力狀態(tài)下為了保護(hù)盈利，根據(jù)市場(chǎng)狀態(tài)了結(jié)部分盈利的一種做法。
41. 回調(diào)：在上升趨勢(shì)中出現(xiàn)的小幅下跌。42. 反彈：在下降趨勢(shì)中出現(xiàn)的效法上漲。
43. 現(xiàn)量：以最新價(jià)成交的合約數(shù)量。44. 盤整：價(jià)格在一定的區(qū)間內(nèi)窄幅震蕩。
45. 支撐：向上反彈的低點(diǎn)稱為支撐。46. 阻擋：向下回調(diào)的高點(diǎn)稱為阻擋。
47. 形態(tài)：由多個(gè)支撐和阻擋相互重疊形成的價(jià)格區(qū)間。48. 突破：價(jià)格沖過(guò)支撐和阻擋或某一技術(shù)位，一般視為買進(jìn)或賣出的信號(hào)。
49. 背離：當(dāng)價(jià)格與其他技術(shù)指標(biāo)出現(xiàn)的不正常的配合關(guān)系。有量?jī)r(jià)背離和指標(biāo)背離。
50. 金叉：均線或指標(biāo)出現(xiàn)短期線向上穿越長(zhǎng)期線形成的交叉。51. 死叉：均線或指標(biāo)出現(xiàn)短期線向下穿越長(zhǎng)期線形成的交叉。
52. 期權(quán)：又稱選擇權(quán)，期權(quán)交易實(shí)際上是一種權(quán)利的買賣。這種權(quán)利是指投資者可以在一定時(shí)期內(nèi)的任何時(shí)候，以事先確定好的價(jià)格（稱協(xié)定價(jià)格），向期權(quán)的賣方買入或賣出。
5.名詞解釋 期貨交易
期貨，通常指的是期貨合約，是一份合約。由期貨交易所統(tǒng)一制定的、在將來(lái)某一特定時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。這個(gè)標(biāo)的物，又叫基礎(chǔ)資產(chǎn)，對(duì)期貨合約所對(duì)應(yīng)的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個(gè)金融工具，如外匯、債券，還可以是某個(gè)金融指標(biāo)，如三個(gè)月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。期貨交易是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物。
期貨交易，是期貨合約買賣交換的活動(dòng)或行為。注意區(qū)分，期貨交割是另外一個(gè)概念，期貨交割，是期貨合約內(nèi)容里規(guī)定的標(biāo)的物（基礎(chǔ)資產(chǎn)）在到期日的交換活動(dòng)或行為。.
6.期貨的基礎(chǔ)知識(shí)和概念
這些百度上都有啊，你去搜搜，呵呵
所謂期貨，一般指期貨合約，就是指由期貨交易所統(tǒng)一制定的、規(guī)定在將來(lái)某一特定的時(shí)間和地點(diǎn)交割一定數(shù)量標(biāo)的物的標(biāo)準(zhǔn)化合約。這個(gè)標(biāo)的物，又叫基礎(chǔ)資產(chǎn)，對(duì)期貨合約所對(duì)應(yīng)的現(xiàn)貨，可以是某種商品，如銅或原油，也可以是某個(gè)金融工具，如外匯、債券，還可以是某個(gè)金融指標(biāo)，如三個(gè)月同業(yè)拆借利率或股票指數(shù)。期貨合約的買方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)買入期貨合約對(duì)應(yīng)的標(biāo)的物；而期貨合約的賣方，如果將合約持有到期，那么他有義務(wù)賣出期貨合約對(duì)應(yīng)的標(biāo)的物（有些期貨合約在到期時(shí)不是進(jìn)行實(shí)物交割而是結(jié)算差價(jià)，例如股指期貨到期就是按照現(xiàn)貨指數(shù)的某個(gè)平均來(lái)對(duì)在手的期貨合約進(jìn)行最后結(jié)算）。當(dāng)然期貨合約的交易者還可以選擇在合約到期前進(jìn)行反向買賣來(lái)沖銷這種義務(wù)。
廣義的期貨概念還包括了交易所交易的期權(quán)合約。大多數(shù)期貨交易所同時(shí)上市期貨與期權(quán)品種。
1、期貨交易的雙向性：期貨交易與股市的一個(gè)最大區(qū)別就期貨可以雙向交易，期貨可以買空也可賣空。價(jià)格上漲時(shí)可以低買高賣，價(jià)格下跌時(shí)可以高賣低補(bǔ)。做多可以賺錢，而做空也可以賺錢，所以說(shuō)期貨無(wú)熊市。
【在熊市中，股市會(huì)蕭條而期貨市場(chǎng)卻風(fēng)光依舊，機(jī)會(huì)依然】
2、期貨交易的費(fèi)用低：對(duì)期貨交易國(guó)家不征收印花稅等稅費(fèi)，唯一費(fèi)用就是交易手續(xù)費(fèi)。國(guó)內(nèi)三家交易所目前手續(xù)在萬(wàn)分之二、三左右，加上經(jīng)紀(jì)公司的附加費(fèi)用，單邊手續(xù)費(fèi)亦不足交易額的千分之一。
【低廉的費(fèi)用是成功的一個(gè)保證】
3、期貨交易的杠桿作用：
杠桿原理是期貨投資魅力所在。期貨市場(chǎng)里交易無(wú)需支付全部資金，目前國(guó)內(nèi)期貨交易有時(shí)需要支付5%保證金（視情況而定）即可獲得未來(lái)交易的權(quán)利。
由于保證金的運(yùn)用，原本行情被以十余倍放大。我們假設(shè)某日銅價(jià)格封漲停（期貨里漲停僅為上個(gè)交易日的3%），操作對(duì)了，我們的資金利潤(rùn)率達(dá)60%(3%÷5%)之巨，是股市漲停板的6倍。
【有機(jī)會(huì)才能賺錢】
4、"T+0"交易機(jī)會(huì)翻番：期貨是"T+0"的交易，使您的資金應(yīng)用達(dá)到極致，您在把握趨勢(shì)后，可以隨時(shí)交易，隨時(shí)平倉(cāng)。
【方便的進(jìn)出可以增加投資的安全性】
5、期貨是零和市場(chǎng)但大于負(fù)市場(chǎng)：期貨是零和市場(chǎng)，期貨市場(chǎng)本身并不創(chuàng)造利潤(rùn)。在某一時(shí)段里，不考慮資金的進(jìn)出和提取交易費(fèi)用，期貨市場(chǎng)總資金量是不變的，市場(chǎng)參與者的盈利來(lái)自另一個(gè)交易者的虧損
你去看看吧，有不明白的直接qq我也行
7.期貨中的名詞解釋問(wèn)題
做多-----是指預(yù)期未來(lái)價(jià)格上漲，進(jìn)行買入操作，等價(jià)格上漲后，高價(jià)賣出，賺取差價(jià)，特點(diǎn)為先買后賣的交易行為。
做空----反之。
頭寸----- 在期貨交易中建倉(cāng)時(shí)，買入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸；賣出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸頭。商品未平倉(cāng)多頭合約與未平倉(cāng)空頭合約之間的差額就叫做凈頭寸。
至于基本戶與期指戶，期貨市場(chǎng)并無(wú)此專用術(shù)語(yǔ)，您是指的可能是做商品期貨，和股指期貨吧，其實(shí)并無(wú)本質(zhì)差別，只是在不同的交易所開戶，就像股票有深滬兩市一樣。
8.期貨的基礎(chǔ)知識(shí)
第1章 期貨基本概念及期貨市場(chǎng)的產(chǎn)生與發(fā)展 第一節(jié) 期貨基本概念 （一）期貨合約：是指在交易所達(dá)成的，受法律約束的，并規(guī)定在將來(lái)特定地點(diǎn)和時(shí)間交割某一特定商品的標(biāo)準(zhǔn)化合約。
所謂標(biāo)準(zhǔn)化合約是指合約的數(shù)量、質(zhì)量、交貨時(shí)間和地點(diǎn)等都是既定的，唯一的變量是價(jià)。 在談?wù)摵霞s時(shí)，人們很自然地認(rèn)為，合約就是印得密密麻麻的一紙文書。
誠(chéng)然，期貨合約確實(shí)涉及大量的文件和文書工作，但是期貨合約并非一紙文書。期貨合約是通過(guò)期貨交易所達(dá)成的一項(xiàng)具有法律約束力的協(xié)議，即同意在將來(lái)買賣某種商品的契約。
期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化條款一般包括： （1）交易數(shù)量和單位條款。每種商品的期貨合約規(guī)定了統(tǒng)一的、標(biāo)準(zhǔn)化的數(shù)量和數(shù)量單位，統(tǒng)稱“交易單位”。
例如，大連商品交易所規(guī)定大豆期貨合約的交易單位為10噸。也就是說(shuō)，你在大連商品交易所買賣大豆期貨合約，起步就得10噸，用期貨市場(chǎng)的術(shù)語(yǔ)表達(dá)就是1手，這是最小的交易單位。
在期貨市場(chǎng)，你不可以買5噸或賣出8噸大豆。 （2）質(zhì)量和等級(jí)條款。
商品期貨合約規(guī)定了統(tǒng)一的、標(biāo)準(zhǔn)化的質(zhì)量等級(jí)，一般采用國(guó)家制定的商品質(zhì)量等級(jí)標(biāo)準(zhǔn)。例如，大連商品交易所大豆期貨的交割標(biāo)準(zhǔn)采用國(guó)標(biāo)。
（3）交割地點(diǎn)條款。期貨合約為期貨交易的實(shí)物交割指定了標(biāo)準(zhǔn)化的、統(tǒng)一的實(shí)物商品的交割倉(cāng)庫(kù)，以保證實(shí)物交割的正常進(jìn)行。
大連是我國(guó)重要的糧食集散地之一，倉(cāng)儲(chǔ)業(yè)非常發(fā)達(dá)，目前，大連商品交易所的指定交割倉(cāng)庫(kù)都設(shè)在大連。 （4）交割期條款。
商品期貨合約對(duì)進(jìn)行實(shí)物交割的月份作了規(guī)定。剛開始商品期貨交易時(shí)，你最先注意到的是：每種商品有幾個(gè)不同的合約，每個(gè)合約標(biāo)示著一定的月份，如1999年11月大豆合約與2000年5月大豆合約。
（5）最小變動(dòng)價(jià)位條款。指期貨交易時(shí)買賣雙方報(bào)價(jià)所允許的最小變動(dòng)幅度，每次報(bào)價(jià)時(shí)價(jià)格的變動(dòng)必須是這個(gè)最小變動(dòng)價(jià)位的整數(shù)倍，大連商品交易所大豆期貨合約的最小變動(dòng)價(jià)位為1元/噸。
也就是說(shuō)，當(dāng)你買賣大豆期貨時(shí)，不可能出現(xiàn)2188.5元/噸這樣的價(jià)格。 （6）漲跌停板幅度條款。
指交易日期貨合約的成交價(jià)格不能高于或低于該合約上一交易日結(jié)算價(jià)的一定幅度。例如，大連商品交易所規(guī)定，大豆期貨的漲跌停板幅度為上一交易日結(jié)算價(jià)的3%。
(7)最后交易日條款。指期貨合約停止買賣的最后截止日期。
每種期貨合約都有一定的月份限制，到了合約月份的一定日期，就要停止合約的買賣，準(zhǔn)備進(jìn)行實(shí)物交割。例如，大連商品交易所規(guī)定，大豆期貨的最后交易日為合約月份的第十個(gè)交易日。
現(xiàn)附大連商品交易所黃大豆1號(hào)期貨合約供參考。 交易品種 黃大豆1號(hào) 交易單位 10噸/手 報(bào)價(jià)單位 人民幣 最小變動(dòng)價(jià)位 1元/噸 漲跌停板幅度 上一交易日結(jié)算價(jià)的3% 合約交割月份 1,3,5,7,9,11 交易時(shí)間 每周一至周五上午9:00~11:30，下午13:30~15:00 最后交易日 合約月份第十個(gè)交易日 最后交割日 最后交易日后七日（遇法定節(jié)假日順延） 交割等級(jí) 具體內(nèi)容見附表 交割地點(diǎn) 大連商品交易所指定交割倉(cāng)庫(kù) 交易保證金 合約價(jià)值的5% 交易手續(xù)費(fèi) 4元/手 交割方式 集中交割 交易代碼 A 上市交易所 大連商品交易所 （二）期貨交易：是指在期貨交易所內(nèi)集中買賣期貨合約的交易活動(dòng)。
期貨交易的全過(guò)程可以概括為開倉(cāng)、持倉(cāng)、平倉(cāng)或?qū)嵨锝桓睢?開倉(cāng)，是指交易者新買入或新賣出一定數(shù)量的期貨合約，例如，你可賣出10手大豆期貨合約，當(dāng)這一筆交易是你的第一次買賣時(shí)，就被稱為開倉(cāng)交易。
在期貨市場(chǎng)上，買入或賣出一份期貨合約相當(dāng)于簽署了一份遠(yuǎn)期交割合同。開倉(cāng)之后尚沒(méi)有平倉(cāng)的合約，叫未平倉(cāng)合約或者平倉(cāng)頭寸，也叫持倉(cāng)。
開倉(cāng)時(shí)，買入期貨合約后所持有的頭寸叫多頭頭寸，簡(jiǎn)稱多頭；賣出期貨合約后所持有的頭寸叫空頭頭寸，簡(jiǎn)稱空頭。 如果交易者將這份期貨合約保留到最后交易日結(jié)束，他就必須通過(guò)實(shí)物交割來(lái)了結(jié)這筆期貨交易，然而，進(jìn)行實(shí)物交割的是少數(shù)。
大約99%的市場(chǎng)參與者都在最后交易日結(jié)束之前擇機(jī)將買入的期貨合約賣出，或?qū)①u出的期貨合約買回，即通過(guò)筆數(shù)相等、方向相反的期貨交易來(lái)對(duì)沖原有的期貨合約，以此了結(jié)期貨交易，解除到期進(jìn)行實(shí)物交割的義務(wù)。舉例而言，如果你賣出大豆2000年5月合約10手，那么，你就應(yīng)在2000年5月到期前，買進(jìn)10手同一個(gè)合約來(lái)對(duì)沖平倉(cāng)，這樣，一開一平，一個(gè)交易過(guò)程就結(jié)束了。
這就象財(cái)務(wù)做帳一樣，同一筆資金進(jìn)出一次，帳就做平了。這種買回已賣出合約，或賣出已買入合約的行為就叫平倉(cāng)。
交易者開倉(cāng)之后可以選擇兩種方式了結(jié)期貨合約：要么擇機(jī)平倉(cāng)，要么保留至最后交易日并進(jìn)行實(shí)物交割。 期貨交易者在買賣期貨合約時(shí)，可能盈利，也可能發(fā)生虧損。
那么，從交易者自己的角度看，什么樣交易是盈利的？什么樣的交易是虧損的？請(qǐng)看一個(gè)例子，比如，你選擇了1手大豆合約的買賣。你以2188元/噸的價(jià)格賣出明年5月份交割的1手大豆合約。
這時(shí)，你所處的交易部位就被稱為“空頭”部位，你現(xiàn)在可以說(shuō)你是一位“賣空者”或者說(shuō)你賣空1手大豆合約。 當(dāng)你成為空頭時(shí)，你有兩種選擇。
一種是一直到合約的期滿都保持空頭部位，交割時(shí)，你在現(xiàn)貨市場(chǎng)買入10噸大豆并提交給合約的買方。如果你能。
